Nyckelskillnad - Funktionell valuta mot rapporteringsvaluta
Vissa företag genomför transaktioner i en valuta och registrerar de finansiella resultaten i en annan valuta; vilket ger upphov till två typer av valutor, funktionell valuta och rapporteringsvaluta. IAS 21- 'Effekterna av förändringar i valutakurser' tillhandahåller definitioner för terminologierna för dessa två typer av valutor. Huvudskillnaden mellan funktionell valuta och rapporteringsvaluta är att funktionell valuta är valutan i den primära ekonomiska miljö där företaget verkar medan rapporteringsvaluta är den valuta i vilken finansiella rapporter presenteras.
INNEHÅLL
1. Översikt och nyckelskillnad
2. Vad är funktionell valuta
3. Vad är rapporteringsvaluta
4. Jämförelse sida vid sida - Funktionell valuta jämfört med rapporteringsvaluta
5. Sammanfattning
Vad är funktionell valuta?
Enligt IAS 21 är funktionell valuta den”valutan i den primära ekonomiska miljö där företaget verkar”. Med andra ord är detta den valuta i vilken företaget bedriver affärstransaktioner. Vanligtvis är detta den nationella valutan i det land där företaget är beläget.
Företag XYZ är t.ex. ett helägt dotterbolag i Frankrike. Eftersom den nationella valutan i Frankrike är euro, utför XYZ alla sina transaktioner i euro.
Vad är rapporteringsvaluta?
Rapporteringsvaluta är den valuta i vilken finansiella rapporter presenteras. Således är det också känt som "presentationsvaluta". Detta kan skilja sig från den funktionella valutan för vissa företag, särskilt för multinationella företag. Sådana företag verkar i många länder som har olika funktionella valutor. Om resultat rapporteras i varje land i olika valutor blir det svårt att jämföra resultat och beräkna resultat för hela företaget. Av denna anledning kommer all verksamhet i varje land att omvandlas till en gemensam valuta och rapporteras i finansiella rapporter. Denna gemensamma valuta är vanligtvis valutan i det land där huvudkontoret är baserat. IAS 21 ger följande riktlinjer för konvertering av resultat till rapporteringsvalutan.
- Tillgångar och skulder i balansräkningen omräknas till balansdagens kurs vid balansdagen (räkenskapsårets slut).
- Intäkter och kostnader i resultaträkningen omräknas till valutakurser vid transaktionens datum. Resulterande valutakursdifferenser redovisas i övrigt totalresultat / resultat i resultaträkningen.
Fortsatt från ovanstående exempel, Företag XYZs moderbolag är t.ex. ABC, som är beläget i USA. Företaget ABC har också dotterbolag i andra europeiska länder och asiatiska länder. Alla dessa dotterbolag rapporterar sina resultat i amerikanska dollar, inklusive XYZ.
Nedan visas information om intäkter, försäljningskostnader och bruttoresultat för XYZ, som baseras på transaktionerna för räkenskapsåret 2016.
Skilja artikeln mitt före bordet
| 000 € | |
| Försäljning | 1,225 |
| Kostnad för försäljning | (756) |
| Bruttovinst | 469 |
Eftersom rapporteringsvalutan för XYZ är US-dollar kommer de ovanstående resultaten att konverteras till US-dollar innan de rapporteras i de finansiella rapporterna. Antag en växelkurs på $ / 0,92 €. Det betyder att en $ är lika med 0,92 €. Därför är de belopp som kommer att rapporteras i XYZ: s finansiella rapporter,
| $ 000 ' | |
| Försäljning (1225 * 0,92) | 1 127 |
| Försäljningskostnad (756 * 0,92) | (695,5) |
| Bruttovinst (469 * 0,92) | 431,5 |
Eftersom euron är högre i värde jämfört med US-dollar är de rapporterade resultaten lägre än de faktiska resultaten. Detta är inte en faktisk minskning och beror enbart på valutakonvertering. Detta är en valutakursrisk som företaget exponeras för där de rapporterade resultaten kan vara högre eller lägre jämfört med det faktiska resultatet baserat på valutakursförändringarna. Detta kallas 'översättningsrisk'.
Figur 1: Förhållandet mellan funktionell valuta och rapporteringsvaluta
Vad är skillnaden mellan funktionell valuta och rapporteringsvaluta?
Funktionell valuta kontra rapporteringsvaluta |
|
| Funktionell valuta är valutan i den primära ekonomiska miljö där företaget verkar. | Rapporteringsvaluta är den valuta i vilken finansiella rapporter presenteras. |
| Beroende | |
| Funktionell valuta beror på valutan i det land som företaget verkar i. | Rapporteringsvaluta för dotterbolag beror på vilken valuta som används av företagets huvudkontor. |
| Valutakursrisk | |
| Funktionell valuta påverkas inte av växelkursen. | Rapporteringsvalutan påverkas av växelkursen. |
Sammanfattning - Funktionell valuta kontra rapporteringsvaluta
Skillnaden mellan funktionell valuta och rapporteringsvaluta är att funktionell valuta är den valuta i vilken företagets transaktioner genomförs medan rapporteringsvaluta är den valuta i vilken finansiella rapporter presenteras. I vissa företag, vanligtvis i de som är små eller medelstora och fungerar i ett enda land, är både funktionell valuta och rapporteringsvaluta desamma. Omräkningsrisk är oundviklig vid konvertering av resultat, där om rapporteringsvalutan är starkare blir resultaten gynnsamma och vice versa.
